Transaktioner

ATRIUM Partners har fungeret som finansiel rådgiver for ejerkredsen bag Fullrate A/S i forbindelse med salget til TDC A/S.

Fullrate er en dansk landsdækkende udbyder af billige ADSL og SDSL bredbåndsprodukter med telefoni, samt mobilt bredbånd til privat- og erhvervskunder. Siden etableringen i november 2005 har Fullrate fokuseret på at levere markedets billigste bredbåndsløsning med markedets højeste kvalitet.

Ved udgangen af 2008 havde Fullrate en omsætning på DKK 181 millioner, et EBITDA på DKK 36 millioner og ca. 76.000 bredbåndskunder. Ved ugangen af februar 2009 var kundebasen på over 82.000 kunder, svarende til en markedsandel på ca. 4 %.

TDC er Danmarks største teleselskab, og har i Danmark en stærk markedsposition på markederne indenfor fastnet- og mobiltelefoni, internet og datakommunikation, samt kabel-tv.

Fullrate forbliver et selvstændigt selskab i TDC-koncernen, og Fullrates nuværende ledelse fortsætter uforandret. 

ATRIUM Partners har været finansiel rådgiver for Nordzucker AG i forbindelse med købet af Danisco Sukker A/S.

Nordzucker har med købet af Danisco Sukker A/S positioneret sig som den næststørste sukkerproducent i Europa og den største i Nordeuropa. Købet af Danisco Sukker understøtter Nordzuckers strategi om at medvirke aktivt i konsolideringen af sukkerindustrien indenfor EU.
 
Nordzucker har sukkerproduktion i Tyskland, Polen, Slovakiet og Serbien, og producerer herudover bioethanol. Nordzucker havde i 2007/08 en omsætning på EUR 1.377 mio. (DKK 10.250 mio.) og en EBITDA på EUR 255 mio. (DKK 1.900 mio.)

Danisco Sukker er den 6. største sukkerproducent i Europa og har sukkerproduktion i Danmark, Sverige, Finland, Litauen og Tyskland, samt en selvstændig højmarginal forretning indenfor primært roefrø – Danisco Seeds.

Danisco Sukker havde i 2007/08 en omsætning i niveauet DKK 6.800 mio. og en EBITDA i niveauet DKK 1.000 mio.

Købet er godkendt af de tyske konkurrencemyndigheder ultimo februar 2009.

ATRIUM Partners har været finansiel rådgiver for Nordzucker AG i forbindelse med salget af Danisco Sugar GmbH (Anklam) til Royal Cosun.
Transaktionen var betinget af Nordzuckers køb af Danisco Sukker A/S og er gennemført for at kunne opfylde de tyske konkurrencemyndigheders godkendelse af Nordzuckers køb af Danisco Sukker A/S.

De tyske konkurrencemyndigheder meddelte ultimo 2008 at et frasalg af Danisco Sukkers aktiviteter i Tyskland (sukkerfabrikken Anklam) var en forudsætning for, at de kunne godkende Nordzuckers køb af Danisco Sukker A/S.
 
Efter gennemførelsen af salget af Anklam meddelte de tyske konkurrence myndigheder ultimo februar at Nordzuckers køb af Danisco var godkendt.

Danisco Sugar GmbH ejer to anlæg som producerer hhv. sukker og bioethanol og er beliggende i byen Anklam i den tyske delstat Mercklenburg-Vorpommern. Sukkerkvoten i Anklam udgør 115.000 tons ud af en samlet kvote for Danisco Sukker på 966.000 tons.

Royal Cosun er producent af ingredienser til fødevarer (sukker, industriel alkohol, kartoffelprodukter og bageri ingredienser) og er den største og eneste sukkerproducent i Holland. 

Brandsikringsprodukterne anvendes i marine- og offshore sektoren og er blevet produceret i et samarbejde mellem Skamol og NCM Core A/S.

Produkterne inkluderer blandt andet brandsikre paneler og døre til marinesektoren, samt vægge, døre og paneler til offshore sektoren. Kendetegnet for produkterne er, at det er letvægtsprodukter, som har et bedre forhold mellem vægt, styrke, isolering og brandsikring i forhold til konkurrerende produkter.

Salget af forretningsområdet er sket ud fra Skamols ønske om at fokusere på højtemperaturisolering til aluminium-, stål- og cementindustrien, samt isolering af pejse og brændeovne.

ATRIUM Partners har fungeret som finansiel rådgiver for bestyrelsen og ledelsen i EBH Bank i forbindelse med overdragelsen til Afviklingsselskabet til sikring for finansiel stabilitet A/S.

Rådgivningen har omfattet udarbejdelse af oplæg til, og forhandling med, kreditorbanker og Nationalbanken, i et forsøg på sikring af den fortsatte drift, samt udarbejdelse af diverse oplæg til brug for overdragelse til Afviklingsselskabet til sikring af finansiel stabilitet A/S, herunder salgbarheden af aktiviteter i EBH Bank.

EBH Bank havde pr. 30.06.2008 en samlet balance på DKK 10.309 mio. og drev bankvirksomhed i Nordjylland (Han Herred), Århus og København. Herudover var der datterselskabsaktiviteter indenfor fordringsaktiviteter (EBH Finansservice), anpartsadministration og investering, ejendomsinvestering og ejendomsprojektformidling m.v. 

ATRIUM Partners har været finansiel rådgiver for Nordzucker AG i forbindelse med købet af Danisco Sukker A/S.

Nordzucker har med købet af Danisco Sukker A/S positioneret sig som den næststørste sukkerproducent i Europa og den største i Nordeuropa. Købet af Danisco Sukker understøtter Nordzuckers strategi om at medvirke aktivt i konsolideringen af sukkerindustrien indenfor EU.
 
Nordzucker har sukkerproduktion i Tyskland, Polen, Slovakiet og Serbien, og producerer herudover bioethanol. Nordzucker havde i 2007/08 en omsætning på EUR 1.377 mio. (DKK 10.250 mio.) og en EBITDA på EUR 255 mio. (DKK 1.900 mio.)

Danisco Sukker er den 6. største sukkerproducent i Europa og har sukkerproduktion i Danmark, Sverige, Finland, Litauen og Tyskland, samt en selvstændig højmarginal forretning indenfor primært roefrø – Danisco Seeds. Danisco Sukker havde i 2007/08 en omsætning i niveauet DKK 6.800 mio. og en EBITDA i niveauet DKK 1.000 mio.

Købet er betinget af Danisco A/S’ generalforsamling og konkurrencemyndighedernes godkendelse. 

ATRIUM Partners har rådgivet Green Wind Energy A/S omkring en notering på OMX Københavns Fondsbørs gennem et salg til det børsnoterede Holdingselskabet af 25. November 1972 (tidligere Bodilsen Holding) mod udstedelse af nye aktier. Samtidig gennemføres en rettet emission til en mindre kreds af investorer. Det børsnotede selskab var uden egentlige aktiviteter forinden overtagelsen af Green Wind Energy.

Green Wind Energy er en dansk energi- og investeringsvirksomhed med egne vindmølleparker, salg af investeringsprojekter baseret på vindmøller, samt administration af vindmølleprojekter

ATRIUM Partners forestår den rettede emission herunder udarbejdelse af børsprospektet.  

ATRIUM Partners har rådgivet Ementor ASA i forbindelse med købet af 78,8% af aktierne i Sonex Group Holding UAB.

Sonex er den største leverandør af IT-infrastruktur i Lithauen og Letland og har over 400 ansatte fordelt på 10 kontorer i Lithauen, Letland, Estland og Rusland. Sonex har fire forretningsområder bestående af IT-infrastruktur, sikkerhedsløsninger, softwareudvikling og business systems (ERP), hvoraf IT-infrastruktur udgør hovedparten.

I 2007 forventer Sonex at omsætte for MEUR 65 med en forventet EBITDA på MEUR 3.6.

Med købet af Sonex opnår Ementor en førende position i Baltikum og stadfæster sin markedsposition som en af Europas førende leverandører af IT-infrastruktur. Opkøbet repræsenterer samtidigt et vigtigt strategisk skridt i Ementors vækstmål for 2010, idet Baltikum er præget af høj vækst, lavt omkostningsniveau og en placering tæt på Ementors nordiske markeder.

ATRIUM Partners har rådgivet aktionærerne i Monarch A/S, Dansk Erhvervsudvikling og Monarch A/S’ ledelse, i forbindelse med salget af Monarch A/S til Select Service Partner (SSP).

Monarch A/S driver 14 motorvejsrestauranter i Danmark under navnet Monarch og én restaurant under navnet Milestone. Endvidere driver Monarch A/S restaurant- og cateringfaciliteter, samt butikker i Århus og Aalborg lufthavne. Endelig administrerer selskabet Hotel Antvorskov ved Slagelse.

Monarch A/S omsatte i 2006 for DKK 155 mio.

Som ny ejer ønsker SSP at videreudvikle Monarch i tæt samarbejde med de nuværende medarbejdere og ledere. Det er målet at øge fokus på udvikling af sortiment og servicestandarder i alle restauranter samtidig med at vækststrategien forstærkes. Med opkøbet af Monarch stadfæster SSP sin markedsposition som den absolut største og førende indenfor drift og restaurationsvirksomhed i Danmark. 

ATRIUM Partners har rådgivet Topnordic A/S i forbindelse med købet af pcs-gruppen A/S
 
Pcs-gruppen er et førende it-kompetencecenter i Sønderjylland, der udbyder IT-infrastruktur. Pcs-gruppen har fokus på forretningsorienteret it-rådgivning indenfor telefoni, infrastruktur, sikkerhed, service og drift af økonomisystemer og netværk
 
Sammenlægningen med Topnordic er med til at sikre en fortsat vækst i pcs-gruppen, idet kunderne nu tilbydes flere ydelser og med langt flere kompetencer
 
Med købet af pcs-gruppen sikrer Topnordic sine kunder en endnu stærkere lokal forankring i Sønderlylland. 

ATRIUM Partners har været finansiel rådgiver for Daniel Holding ejet af Kim Krull Jørgensen og TOPO Holding ejet af Poul Jepsen i forbindelse med de to selskabers salg af aktiemajoriteten i vækstvirksomheden Zone Company Denmark til private equity selskabet Procuritas. Selskabets adm. direktør Poul Jepsen fortsætter som aktionær og direktør i selskabet.

Zone Company Denmark – med hovedkontor i Viborg – med 47 ansatte er en af Skandinaviens førende leverandører af interiørprodukter til isenkram-, møbel- og trendbutikker og har de kendte brands Zone Denmark og Galzone. Selskabet er en international handels- og designvirksomhed med eksport til 35 lande og 15 veletablerede franchise butikker, hvoraf hovedparten er beliggende i Mellemøsten, Asien og Sydeuropa.

Procuritas erhvervelse af aktiemajoriteten giver selskabet nye internationale muligheder, og intentionen er at udnytte en stærk platform for yderligere profitabel vækst, hvor der bl.a. skal bygges et stærkt internationalt brand og franchise kæde i og uden for Europa.

Transaktionen gennemføres som et salg af 100% af aktierne til Procuritas fra de to ejere TOPO Holding (50%) og Daniel Holding (50%), hvorefter TOPO Holding ejet af adm. direktør Poul Jepsen generhverver en betydende aktiepost, så Procuritas har en bestemmende aktiemajoritets post i Zone Company Denmark. 

ATRIUM Partners har rådgivet Victoria Properties A/S ved gennemførelse af kapitaludvidelse, herunder notering af aktierne på Københavns Fondsbørs. Kapitaludvidelsen er struktureret som en rettet emission til Familien Clausen (Danfoss), J.C. Hempel’s Fond, Wefri Real Estate ApS samt Anette og Carsten Følsgaard
Formålet med kapitaludvidelsen er at styrke Victoria Properties’ kapitalgrundlag og investeringsmuligheder. Det samlede emissionsprovenu er på ca. DKK 200 mio. Selskabet forventer som udgangspunkt at finansiere sine ejendomsinvesteringer ved optagelse af fremmedkapital på 60-80 % af ejendommenes pris, hvilket giver mulighed for at erhverve ejendomme for ca. DKK 1 mia. efter gennemførelsen af emissionen

Victoria Properties fokuserer på investering i eksisterende velbeliggende butiks- og boligejendomme i Tyskland, initialt med fokus på Berlin og Hamburg.

ATRIUM Partners har været finansiel og strategisk rådgiver for Nordens største IT infrastruktur og produktforhandler Ementor/Topnordic i forbindelse med købet af konkurrenten Atea Holding AB med en omsætning på ca. SEK 7,9 mia. og ca. 1.300 ansatte.

Ementor/Topnordics køb af Atea skaber Nordens største og Europas tredje største system integrator og produktleverandør med en omsætning på over NOK 13 mia.. Selskabet vil fremover være markedsledende i alle 4 nordiske lande Sverige, Danmark, Norge og Finland. Købet skabte endvidere en stærkt strategisk platform for yderligere vækst i Norden og et selskab med styrker og kompetencer til at tage markedsandele uden for de Nordiske markeder.

Transaktionen gennemføres som et køb af 100% af aktierne i Atea Holding AB og transaktionssummen betales kontant til sælgerne 3i (48,7 %), WM Data (48,7 %) og ledelsen i Atea (2,6 %). Finansieringen af købet skabes ved etablering af en factoring facilitet baseret på de to selskabers debitormasse, samt gennem en aktieudvidelse i Ementor ASA, der er noteret på Oslo Børs. 

ATRIUM Partners har været finansiel rådgiver for Ardegi og to islandske medinvestorer i forbindelse med konsortiets erhvervelse af Merlin fra FDB den 16. september 2005.

Merlin er med 48 butikker en af de største detailhandelskæder i Danmark indenfor forbrugerelektronik og underholdning. Merlin omsætter p.t. for ca. 800 mio. kr. men har de seneste år haft betydelige indtjeningsmæssige udfordringer. FDB har derfor gennem en længere periode ønsket at afhænde Merlin til en køber, som har detailhandelserfaring indenfor Merlins segment, og som ønsker at udvikle butikkerne og udnytte kædens muligheder i et meget konkurrencepræget marked.

Ardegi er et islandsk investeringsselskab ejet og ledet af Sverrir Berg Steinarsson. Senest har Sverrir Berg Steinarsson været centralt involveret i den succesfulde turnaround af BT, Islands største detailhandelskæde indenfor forbrugerelektronik og underholdning. 

ATRIUM Partners har været finansiel rådgiver for Altor 2003 fond i forbindelse med erhvervelse af aktiemajoriteten i Aalborg industries.

Axcel og FIH overdrager efter 5 års ejerskab i september 2005 aktiemajoriteten (ca. 68%) i Aalborg Industries til den nordiske investeringsfond Altor 2003 Fund (”Altor”), mens LD fortsætter som medejer.  Altor ser gode muligheder for i samarbejde med LD og ledelsen i de kommende år at udvikle Aalborg Industries yderligere og styrke selskabets position og lønsomhed gennem flere tiltag indenfor produktudvikling, produktion og en forstærket fokus på after sales.

Aalborg Industries er verdens førende leverandør af marinekedelanlæg til alle typer af kommercielle skibe. Aalborg Industries er en international virksomhed med datterselskaber i Danmark, Sverige, Finland, Holland, Dubai, Singapore, Japan, Kina, Indonesien, Korea, Brasilien, Vietnam og USA. Aalborg Industries har en årlig omsætning på cirka DKK 1,4 mia. og beskæftiger cirka 1.650 medarbejdere. 

ATRIUM Partners har været finansiel rådgiver for eneejeren af Bonus Energy i forbindelse med den indgåede salgsaftale med Siemens den 20. oktober 2004.

Baggrunden for salget var, at eneejeren Peters Stubkjær Sørensen og ledelsen ønskede at fremtidssikre Bonus Energy. Bonus Energy er blandt de globale markedsledende vindmølleproducenter og en meget velindtjenende virksomhed. Den fortsatte koncentration blandt både kunder og konkurrenter, samt projekternes stadig stigende størrelse, påkrævende en fremtidsløsning med en partner som både kunne styrke kapitalgrundlaget og samtidig øge den globale salgsindsats.

Siemens var på forhånd udvalgt til at være en af de bedste købere, hvorfor der kunne gennemføres en hurtig og struktureret salgsproces med opnåelse af en tilfredsstillende pris og tilfredsstillende handelsbetingelser.

Hovedkvarteret for Siemens globale vindaktiviteter bliver fremover placeret hos Bonus Energy i Brande, som bliver kernen i Siemens' vindenergi satsning.

ATRIUM Partners har været eksklusiv finansiel rådgiver for Danionics i forbindelse med etableringen af et 50/50 joint venture sammen med GP Batteries, Singapore.

ATRIUM Partners rolle var at afsøge Danionics' muligheder for at flytte produktionsfaciliteter til Kina enten alene eller sammen med en eller flere partnere. Alternativt, hvis det måtte være mere fordelagtigt for aktionærerne, at sælge virksomheden.

Med udgangspunkt i Danionics vanskelige finansielle situation var en løsning af meget stor betydning for selskabets aktionærer. Mange forskellige løsningsalternativer blev undersøgt indenfor en kort periode og forhandlingen succesfuldt afsluttet med GP Batteries som er blandt verdens 10 største batteri producenter.